按照国际标准 办好开发银行 [复制链接]

第7版(经济专页)
专栏：

　　按照国际标准 办好开发银行
　　国家开发银行行长 陈元
　　加入WTO后，办银行必须以国际标准为要求。当前，开发银行必须着重把握的是：把本息回收作为重心和立足点；提高资产质量，化解金融风险；建立覆盖各个角落的信用结构；以信贷业务与资本市场对接为重点，推进业务创新
　　今年，是国家开发银行向国际标准迈进，迎接加入WTO的机遇和挑战关键的一年。国家开发银行是以信贷为主，辅之以一些证券化业务，始终围绕国家重点项目建设，支持基础设施长期建设，跨越了证券融资和信贷融资两种方式。这是开发银行的优势所在。要充分看到当前的形势，发挥自己的优势，立足信贷融资，积极地向证券融资发展。但是不管什么融资，都是围绕基础设施建设来进行的，今后长时期内开发银行在这个领域内还是有很大优势的。把银行办好了，能够促进建立一个高水平的金融体系。
　　开发银行的实践证明，政策性银行是完全能够办好的。前一段时间行内行外不少人都有一些疑问，政策性银行到底需要不需要，能不能办好？这些疑问一年前还广泛存在。现在国家开发银行的实践证明了政策性银行是能办好的，关键是贯彻中央的方针，把“三个代表”的重要思想落实到办好银行这个目标上来，真正办一个世界一流的银行，一个高水平的银行。高水平银行对于经济支持的能力比起财政资金的作用、比起单个银行的作用都要大，因为发达的稳健的强大的金融体系对经济支持的作用，远远超过一两笔资金和单个项目的作用，是全局性、系统性的支持。
　　加入WTO后，办银行必须以国际标准为要求。当前，开发银行必须着重把握的是：
　　第一，把本息回收作为重心和立足点。本息回收决定了开发银行的经营状况，包括资产质量、利润等经营指标的改善，都取决于回收水平的提高，这是开发银行的生命线、命根子。下一步发展的立足点，就要进一步加大本息回收的力度，紧紧扭住不放松。今年开发银行开始进入本息回收高峰期，每年本金回收压力很大。本息回收仍然是全行业务工作的中心环节，是压倒一切的任务，办好银行的过程基本就是提高本息回收水平的过程。
　　第二，资产质量高是办好银行的主要标志。经过几年努力，开发银行的不良资产率显著下降，从1998年的32．63％降到去年底的8．78％。这是一个非常了不起的成绩。但我们瞄准的是国际标准，目标是3％以下，当然不是一年就要达到，而是分年达到。要看到，现在开发银行不良资产数量还不小，每年新增的不良资产不可避免，加上过去重复建设遗留下来的历史包袱，化解风险的任务仍很繁重。“十五”期间我国将进行经济结构的战略性调整，电力、铁路、有色、石油、石化等行业正在加快体制改革，这将对我行的资产安全产生新的影响，不能小看。要有紧迫感和危机感，继续加大化解信贷风险的力度，除了搞好本息回收外，还要通过债转股、债权重组、追索担保、法律诉讼等方式化解风险。特别是要敢于和善于运用法律手段维护我行正当权益，这是市场经济条件下行之有效的手段。还要吸收国外的成功做法，采取打包、重组、运用资本市场和投资银行的办法处置不良资产。
　　第三，建立覆盖各个角落的信用结构，保证本息回收和风险化解。目前我国许多企业尤其是长期建设项目的现金流不足，信用体系薄弱，道德风险严重，开发银行承担着比商业银行更大的风险。这就需要构造信用结构，利用一切分担风险的方法，保证本息回收。要发挥政府的协调作用，把政府的作用、政府的信用、企业的信用、市场的信用很好地结合和利用起来。
　　在项目评审阶段，就要开始考虑建立信用结构，掌握各地区信用缺损情况，进行融资策划和资本市场运作的规划。直到贷款回收之前，都要把建立信用结构考虑进去，保证贷款本息的按时归还。
　　第四，以信贷业务与资本市场对接为重点，推进业务创新。传统信贷业务与资本市场相融合，是银行业发展的趋势，只有向资本市场发展，才能找到力量和出口。开发银行开展资本市场业务，不是另搞一套，也不是简单地学券商，而是将现有贷款转变为以贷款为基础，与企业发行债券、可转换债、股票及资产证券化等资本市场运作相结合的融资组合，为企业提供融资策划、贷款、承销、担保、直接投资等综合服务。换句话说，就是要用足筹码，把一切资源用于办好银行，提高贷款质量，防范风险。
　　要改变传统的评审模式。在项目开发、评审和意向承诺阶段，就要考虑与资本市场的接口，扩大项目资本运作、重组和上市退出，要对不同的融资方式和融资组合进行评审。对于现金流不足的项目，如果能重组好，能上市，可以提供搭桥贷款，通过资本市场运作收回本息。在项目评审中，要由简单的分析评价扩展到开放式的谈判过程。谈判是互利的，要善于用新增贷款来说话，创造条件搞资本运作，实行资贷挂钩、债贷挂钩。贷款不能白给。
　　不良资产的化解最终要依靠资本市场，有了资本市场的方法，就会大大增强我们化解不良贷款的能力。短期看，贷转债可能会有一些损失，因为能贷转债的都是一些好企业，要很好地测算我们的承受能力和今后提高资产质量、发展新业务的能力。但是利用当前财务状况好的时机做一些资本市场业务，同时严格控制风险，周密测算，用数据说话，走出这一步，对今后的发展意义重大，换取资本市场业务总是要付出一点代价。
　　在负债方面，开行已初步建立了资本市场的接口，就是在金融市场上发行金融债券，但还局限在银行间市场，筹资成本和流动性都受到限制。要继续争取扩大金融债券的发行范围，组织债券承销团，通过券商或商业银行柜台面向社会公开发行，并在发行后委托交易所托管，上市交易，这对改善开行债券流动性会有很大帮助。为保持资本充足率，可以通过发行次级债的办法补充附属资本，达到8％的要求，并扩大表外业务，减轻资本金的压力。
　　第五，以深化改革和科技进步促进发展。增强国际竞争力，需要引进国外成熟的方法和技术，提高科技水平。不仅要搞好软硬件、网络联接等有形的建设，还要把现在的金融产品开发、经营管理和运转系统、各种分析等基础运作和管理，提高到电子化的水平上。当前要重点推进电子银行建设，解决经营漏洞、管理粗放、业务环节之间缺少反馈机制的问题。
　　第六，发挥思想政治优势，充分调动广大员工的积极性和创造性。